動區BlockTempo

Os estrategistas do Morgan Stanley alertaram na segunda-feira que, com os fundos saindo das ações de tecnologia e migrando para outros setores, as ações dos EUA podem enfrentar resistência para atingir novos recordes. A liderança das ações de mega capitalização de IA está sendo enfraquecida pela rotação de capital.
(Notícia anterior: Goldman Sachs: A correção das "Sete Magníficas" é um "alívio de pressão", não um topo; 8 setores subjacentes estão rotacionando)
(Contexto adicional: Gastos de capital em IA atingirão 3,2% do PIB em 2027, ultrapassando o orçamento de defesa dos EUA pela primeira vez)
Índice deste artigo
Toggle
Catalisadores já foram precificados, é necessário superar as expectativas
"Lacuna de confiança" na conversão de gastos com IA em lucros
Recomendações de investimento do Morgan Stanley
Implicações para investidores em Taiwan
Os estrategistas do Morgan Stanley apontaram na segunda-feira que, com os fundos saindo das ações de tecnologia com melhor desempenho este ano e migrando para outros setores, as ações dos EUA podem enfrentar resistência para atingir novos recordes históricos. Essa tendência de rotação está enfraquecendo a

A partir de 1º de agosto, a Chrome Web Store implementará novas políticas para desenvolvedores, abrangendo mercados de previsão, extensões de IA e coleta de dados.
(Resumo: Finalmente alguém está cuidando dos erros de IA; o site de notificação de riscos FLARE-AI está no ar)
(Contexto adicional: "2 + 2 = 5" engana navegadores de IA: ChatGPT Atlas, Claude, Perplexity Comet... 6 modelos entregam obedientemente senhas e contas)
Índice
Alternar
Mercados de previsão classificados como produtos regulamentados
Três regras principais para coleta de dados
Novos termos de proteção para serviços de IA
Consequências de violações
Anúncio do blog de desenvolvedores do Google: a Chrome Web Store implementará uma nova rodada de políticas para desenvolvedores a partir de 1º de agosto de 2026, abrangendo quatro ajustes principais: mercados de previsão, dados

O laboratório Alibaba Tongyi reduziu a latência da primeira palavra do modelo de grande reconhecimento de fala em tempo real Fun-ASR-Realtime para o nível de milissegundos, com a palavra aparecendo assim que a fala termina, e a precisão se aproxima dos modelos offline. O novo modelo suporta 30 idiomas e 16 dialetos, com uma precisão de reconhecimento de 82,74% para o dialeto de Wenzhou.
(Contexto anterior: xAI lançou oficialmente a API de voz Grok, com TTS a US$ 4,2 por milhão de caracteres e taxa de reconhecimento superando a ElevenLabs)
(Complemento de contexto: Relatório da OpenRouter analisando 100 trilhões de tokens: até onde os humanos usam IA)

A Samsung Electronics anunciou que os bônus de desempenho dos funcionários do setor de semicondutores no primeiro semestre atingiram 100% do salário base, com o superciclo da memória de IA impulsionando o lucro da divisão de chips de armazenamento para quase US$ 91 bilhões.
(Notícia anterior: Samsung anuncia que taxa de rendimento do HBM ultrapassou 70%! CTO Song Jae-hyeok afirma que a DRAM de próxima geração vai ultrapassar, pressionando a SK Hynix)
(Complemento de contexto: Samsung relata que o DRAM do Q3 pode subir mais 20%! Três aumentos em um ano, a IA está deslocando a capacidade de produção para celulares e PCs)
Índice deste artigo
Toggle
Superciclo da memória de IA impulsiona aumento explosivo de lucros
Salário médio por funcionário chega a quase US$ 340 mil
Concorrência no mesmo campo: ações da SK Hynix caem quase 5%
Reflexão para Taiwan: a batalha da memória está definindo o cenário global da IA
Em 6 de julho, a Samsung Electronics anunciou que os funcionários do negócio de semicondutores receberão no primeiro semestre de 2026 um bônus de desempenho equivalente a 100% do salário base.

Até 2027, os gastos de capital em IA da Alphabet, Amazon, Meta, Microsoft e Oracle representarão 3,2% do PIB dos EUA, superando os 2,7% do orçamento de defesa. Do ponto de vista dos semicondutores de Taiwan, essa aposta em poder computacional está redefinindo a estrutura econômica global. Taiwan está preparada?
(Contexto anterior: sem a IA, o crescimento do PIB dos EUA seria de apenas 0,66%)
(Contexto adicional: Kobeissi Letter: A teoria do apocalipse da IA é a maior venda a descoberto da história? Os custos cognitivos despencam e a era do PIB da abundância está apenas começando)
Índice
Alternar
Da corrida armamentista à corrida pelo poder computacional: a virada histórica dos fluxos de capital
Quanto pesa a participação de 3,2% do PIB? Uma visão de Taiwan sobre essa aposta em poder computacional
Comparação internacional: os EUA lideram, a Ásia conseguirá alcançar?
Futuro dos investimentos em IA:

O detetive on-chain ZachXBT revela 5 critérios de aceitação de casos: perdas devem exceder US$ 250 mil, excluindo memecoins e mercados de previsão, concentrando recursos de investigação em casos de alto retorno.
(Resumo anterior: O detetive mais forte do mundo cripto, como ZachXBT desvendou um roubo de US$ 243 milhões em criptomoedas?)
(Contexto adicional: ZachXBT ataca novamente $LAB: 95% de controle interno, fundador vende OTC com 80% de desconto para KOLs como proteção)
Índice
Toggle
Cinco critérios de aceitação
Por que a partir de US$ 250 mil
Significado para investidores comuns
O detetive on-chain ZachXBT publicou no X em 6 de julho os 5 critérios formais para aceitação de casos. A menos que todas as condições sejam atendidas, ele não aceitará ou responderá solicitações de investigação.

A Alibaba ordenou a descontinuação total do Claude Code a partir de 10 de julho, classificando a ferramenta de programação de IA da Anthropic como software de alto risco e exigindo que os funcionários usem o Qoder desenvolvido internamente. Esta medida é a mais recente escalada no confronto de IA entre os EUA e a China, originada da controvérsia anterior de "ataque de destilação", do escândalo do código espião do Claude Code e da série de ações da Alibaba para banir completamente os produtos da série Claude.
(Resumo anterior: Alibaba ordena que todos os funcionários desinstalem toda a série de produtos Claude; ataque de destilação é retaliado com banimento)
(Complemento de contexto: Claude Code admitiu ter inserido "código espião" para usuários chineses para evitar vazamento e destilação, removendo-o somente após exposição)
Índice
Toggle
O escândalo do código espião do Claude Code
Do ataque de destilação ao banimento completo

Nvidia anunciou oficialmente o lançamento de um novo modelo de negócios de compartilhamento de receita, permitindo que startups de AI troquem receitas futuras por poder de computação GPU, sem a necessidade de investimento inicial em hardware de grande escala. O modelo é liderado oficialmente pela Nvidia e implementado globalmente. Sharon AI e

SpaceX apresentou um relatório à FCC confirmando que, nos últimos seis meses, destruiu 260 satélites Starlink, vaporizando-os completamente através de reentrada controlada na atmosfera. À medida que a frota de satélites ultrapassa 10.000 unidades, "queimar satélites todos os dias" tornou-se uma operação normal, mas preocupações com a poluição atmosférica também surgem.
(Resumo anterior: O COO da SpaceX admite que não descarta fusão com a Tesla; primeiro satélite de poder computacional de IA será lançado no final de 2027)
(Complemento de contexto: Como o data center espacial da SpaceX se resfria? Engenheiros gritam que é impossível; Musk: já temos mais de 10.000 satélites em operação)
Índice
Alternar
Peso dos satélites e método de descarte
Crescimento de preocupações ambientais na atmosfera
Ambição de expansão para 42.000 satélites
SpaceX submeteu à Federal Communications Commission (FCC) dos EUA em julho deste ano a metade

A mídia coreana informou que a Samsung Electronics está em negociações de preços com clientes para o Q3, com o objetivo de aumentar o preço médio (ASP) da DRAM de uso geral em até 20%, e devido ao 'grave gargalo' na oferta e demanda da LPDDR, o aumento pode ultrapassar 20%. Ao mesmo tempo, o último relatório da UBS aumentou as estimativas de preços de DRAM e NAND, prevendo um aumento trimestral de 32% para DRAM no Q3 e 30% para NAND no mesmo trimestre. Em comparação, a tendência de preços da SK Hynix é relativamente estável.
(Resumo anterior: Samsung noticia que DRAM do Q3 aumentará mais 20%! Três aumentos em um ano, IA comprimindo a capacidade de produção afetando celulares e PCs)
(Contexto adicional: Samsung anuncia que a taxa de rendimento do HBM ultrapassou 70%! CTO Song Jae-hyuk afirma que a DRAM de próxima geração ultrapassará, perseguindo agressivamente a SK Hynix)
Índice do artigo
Alternar
Samsung Q3

TrumpligouparaopresidentedaFIFA,eafederaçãointernacionalabriuumprecedenteaosuspendertemporariamenteasuspensãoporcartãovermelhodeBalogun,artilheirodaseleçãodosEUA,naCopadoMundo.Estaéaprimeiravezdesde1962queaFIFApermitequeumjogadorsuspensocontinueatuando.(Recapitulação:JogodeaberturadaCopadoMundo!Polymarket"MéxicovsÁfricadoSul"movimentoumaisdeUS$11milhõesemvolumedenegociação,comataxadevitóriadopaísanfitriãoultrapassando70%)(Contextoadicional:AcasadeapostasDraftKingsentranomercadodeprevisões,Polymarketatuacomocâmaradecompensação)ÍndiceToggleOcartãovermelho:pisãoemjogadordaBósniaAdecisãodaFIFAA"diplomaciatelefônica"deTrumpMercadodeprevisõestambémsemovimentaOpresidentedosEUA,Trump,fezumaligaçãoe,pelaprimeiravez,asregrasdaCopadoMundode2026(EUA,CanadáeMéxico)foramquebradas.Deacordocomo*NewYorkTimes*,três

A SK Hynix será listada na Nasdaq na próxima semana com uma captação de US$ 290 bilhões, podendo se tornar a maior IPO estrangeira da história, mirando o capital americano no ciclo de memória para IA.
(Recapitulação: Samsung e SK Hynix investem 2.000 trilhões de won em fábricas de wafers! Aposta pesada nos próximos 10 anos de memória, Gwangju é a maior vencedora)
(Contexto adicional: Samsung rumores de que DRAM do Q3 sobe mais 20%! Três aumentos em um ano, IA comprime capacidade e afeta celulares, PCs)
Índice
Alternar
1. Ingresso de US$ 290 bilhões em memória para IA
2. Corrida de memória para IA: Vantagens da SK Hynix
3. Contexto de Taiwan: Efeito cascata do aumento de preços da memória
A gigante sul-coreana de chips de memória SK Hynix será listada na Nasdaq na próxima semana, com uma captação de US$ 290 bilhões, podendo se tornar a maior oferta pública inicial de uma empresa estrangeira na história.

Segunda-feira(6/7)noiníciodopregãoasiático,omercadodecriptomoedasapresentouumaleverecuperaçãogeneralizada.OBitcoinsubiude$58.188,fundode25dejunho,para$63.787,umaaltade1,22%;oEthereumatingiuseupicorecenteontem,agoracotadoa$1.791.Nasúltimas24horas,houveliquidaçõesde$169,7milhõesemtodoomercado,composiçõesvendidassofrendoperdasdemaisdeUS$94milhões.OíndicedeMedoeGanânciaaindaestáem24,classificadocomo"MedoExtremo",comoaumentodepreçosnãorefletindonosentimento,criandoumcontrastenítido.(Resumoanterior:ETFsdeBitcoinàvistaregistraramsaídarecordedeUS$4,06bilhõesemjunho,comcolapsonademandainstitucionalassustandoomercado)(Complemento:OCitireduziunovamenteopreço-alvodoBitcoinparaUS$82.000:assumindofluxolíquidozerodeETFs,recursosmigrandoparaIA)ÍndicedesteartigoToggleFugaemmassadosursos:liquidaçõesde$169,7milhõesem24horas

O CEO da Mistral, Arthur Mensch, defende: se as empresas não controlarem a IA em suas próprias mãos, o crescimento não pertencerá a elas. Desde a adoção de modelos de código aberto, armazenamento de dados em sistemas abertos, gerenciamento de permissões de acesso à IA, até a construção de um volante de treinamento contínuo, delineia o caminho completo para a autonomia empresarial em IA.
（Contexto: Google lança Nano Banana 2 Lite! Gera imagens em 4 segundos, apenas US$ 0,034 por mil imagens, visando o mercado de automação de imagens com IA empresarial）
（Contexto adicional: Número de vagas nos EUA disparou para 7,6 milhões em maio, a maior em dois anos! Mercado de trabalho superaquecido ignora conflito EUA-Irã）
Índice do artigo
Alternar
Por que as empresas devem usar modelos de código aberto
Armazenar dados e registros em sistemas abertos
Gerenciar permissões de acesso a dados da IA

O embaixador do Irã em Pequim, Fazli, confirmou em 4 de julho que a taxa de trânsito do Estreito de Ormuz dará tratamento especial a países amigos como a China, exigindo que os navios liquidem em Bitcoin ou USDT, tornando-se um caso concreto de um país soberano evitando sanções de liquidação em dólar.
(Resumo anterior: Mídia oficial iraniana afirma que o Estreito de Ormuz será cobrado após o período gratuito de 60 dias, Fanstein admite que as negociações estão pendentes)
(Contexto adicional: O maior comprador de petróleo on-chain da Hyperliquid "se aproxima da liquidação", preço do WTI cai para 69,70 dólares após a trégua)
O Irã realmente vai cobrar pedágio em Bitcoin dos navios que transitam pelo Estreito de Ormuz, e a China terá um "preço de amizade". O embaixador do Irã em Pequim, Fazli, confirmou em 4 de julho no 14º Fórum Mundial da Paz em Pequim que Teerã dará tratamento diferenciado ao nível e à natureza da taxa de acordo com o grau de amizade: "Nós certamente iremos