韓國進出口銀行在全網債券中發行 $2B ,並將歷史性價差低點設在 18bp 與 26bp

根據投資銀行的說法,韓國出口入銀行(Korea Eximbank)於 7 月 24 日發行 20 億美元(2 billion美元)的全球債券,創下借款利差的新低。此次發行包含兩筆各 10 億美元的分期,分別為 3 年與 5 年的固定利率期限,對應利差依序為 18 個基點與 26 個基點——這也標誌著首次有非政府的韓國發行人將 3 年期債券的利差收斂至 10bp 範圍內。初始指引設在 44bp 與 47bp,但在簿記建檔階段強勁需求約 63 億美元,使該銀行能夠大幅壓縮利差。

此次發行受惠於 Eximbank 廣泛的全球投資人網絡,涵蓋亞洲、歐洲與拉丁美洲,包括在正式發行前舉辦以普通話為主的投資人通話,以擴大在中國市場的觸及。儘管近期地緣政治緊張局勢以及整體信用市場情緒趨於溫和,但該發行仍獲得良好反應,反映市場對韓國經濟成長前景的信心,以及 Eximbank 作為一流主權機構、超主權機構與代理機構(SSA)發行人的地位。

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