Ayush Varshney 被捕，8 億比特幣龐氏案追訴十年終突破

印度中央調查局（CBI）在孟買機場攔截 Ayush Varshney，當時他試圖搭機前往斯里蘭卡。Varshney 是 Darwin Labs 共同創辦人，當局指控其協助建構 GainBitcoin 龐氏騙局的核心技術系統，涉案金額約 660 億盧比（約 8 億美元）。這起騙局自 2015 年前後興起，距案發已近十年。

GainBitcoin 的崛起與崩潰：一場承諾 10% 月收益的比特幣騙局

（來源：CBI）

GainBitcoin 在 2015 年前後悄然興起，時值比特幣對許多散戶投資者而言仍屬陌生事物。騙局創辦人 Amit Bhardwaj 將平台包裝為雲端比特幣挖礦投資機會，宣稱投資者可購買挖礦合約，在長達 18 個月的期限內每月獲得 10% 的比特幣收益。

這項承諾透過研討會、線上推廣和推薦傭金制度迅速傳播。參與者被鼓勵招募新投資者，以換取多層次的傭金報酬，形成典型的多層次傳銷結構。調查人員後來確認，早期的「收益支付」主要來自新投資者的存款，這是龐氏騙局的標誌性特徵。

到 2017 年，這套不可持續的結構開始瓦解。平台不再以比特幣向投資者兌付，而是改發一種名為 MCAP 的加密代幣，以延緩崩潰的到來。原本期待比特幣收益的投資者，突然收到的是流動性極為有限、價值高度不確定的代幣，替換了他們原本持有的比特幣利益。

主謀離世、技術主犯潛逃：十年追訴為何如此漫長

（來源：Inc42）

GainBitcoin 案之所以拖延近十年，涉及幾個使起訴工作複雜化的關鍵因素：

主謀死亡：Amit Bhardwaj 於 2018 年被捕，但隨後獲得保釋；他於 2022 年因心臟驟停去世，被認為是計劃的核心策劃者，其死亡使整個起訴鏈條出現重大缺口

資金跨境流動：案件涉及的資金透過加密貨幣錢包、境外交易所和國際網路轉移，追蹤難度極高

技術層面的責任認定：相較於前台推廣者，技術開發者的法律責任更難以在庭審中明確界定

逃亡風險：Varshney 先前並未被拘留，但一直在調查之中；針對他的通緝令表明，調查人員擔心他可能出境；最終，他試圖出境的行為本身成為觸發逮捕的直接原因

Ayush Varshney 在騙局中的角色與後續法律後果

根據調查人員的說法，Varshney 在 GainBitcoin 案中扮演的主要是技術性角色——透過 Darwin Labs，他涉嫌參與了支撐整個騙局運作的基礎設施建設。此次逮捕被視為可能有助於揭開平台技術架構更多細節，為理解資金流動和系統設計提供重要線索。

在逮捕之前，包括多名推廣人員在內至少已有八人在調查的不同階段被拘留。Varshney 若在印度依欺詐和刑事共謀罪被定罪，可能面臨數年至十年以上的監禁。

常見問題

GainBitcoin 騙局如何騙取投資者高達 8 億美元？

GainBitcoin 利用比特幣早期知名度有限的背景，以「雲端挖礦投資」為包裝，承諾 18 個月內每月 10% 的比特幣收益。這個不可持續的回報率透過多層次傳銷網絡快速傳播，吸引了數千名投資者。調查人員確認，早期回報主要來自新投資者的資金，符合龐氏騙局的本質。當系統在 2017 年前後開始崩潰，平台以流動性極低的 MCAP 代幣替代比特幣支付，從而延緩崩潰並轉移責任。

Ayush Varshney 的技術角色為何具有關鍵意義？

Varshney 被指控透過 Darwin Labs 協助建構了 GainBitcoin 的核心技術基礎設施，包括錢包系統、平台架構和 MCAP 代幣合約。在龐氏騙局案件中，技術開發者的角色通常難以被直接起訴，因為構建「系統」和「策劃欺詐」在法律上需要不同的舉證標準。當局表示，此次逮捕可能有助於揭開技術架構的更多細節。

為何 GainBitcoin 案的追訴需要將近十年？

案件漫長主要源於三個因素：主謀 Amit Bhardwaj 在保釋期間去世（2022 年），大幅削弱了核心起訴鏈條；資金流動涉及境外加密錢包和交易所，跨境追蹤極為複雜；以及多個關鍵嫌犯長期處於境內但未被拘留的模糊狀態，直到出境嘗試才觸發緊急逮捕。