Ринок криптовалют зазнає розпродажу через скасування ліцензії на нафту Ірану, ціни на Brent Crude зростають

Ринок криптовалют зазнає нових тисків на продаж через скасування США нової загальної ліцензії Ірану на експорт нафти після повідомлень про пошкодження трьох комерційних суден у Перській затоці менш ніж за 48 годин. Це підвищує занепокоєння щодо пропозиції нафти та ризиків зростання цін на сиру нафту, створюючи макроекономічні перешкоди, подібні до ризик-оф ротації на початку першого кварталу, коли Brent підскочила більш ніж на 73%, а загальна капіталізація ринку криптовалют знизилася більш ніж на 20%. США назвали дії Ірану повністю неприйнятними та попередили про наслідки, знецінивши більш ніж 1 трильйон доларів на акціях, дорогоцінних металах і криптовалютах за 30 хвилин після оголошення. Brent зросла більш ніж на 6% менш ніж за 48 годин, тоді як ринок криптовалют втратив близько 50 мільярдів доларів капіталізації, сигналізуючи про макроекономічні відтоки капіталу з ризикових активів. Поточна ситуація нагадує умови першого кварталу, коли зростання цін на нафту корелювало зі значним падінням ринку криптовалют.

Скасування ліцензії на нафту Ірану викликає волатильність ринку

США скасували ліцензію Ірану на експорт нафти після пошкодження трьох комерційних суден у Перській затоці. США назвали дії Ірану повністю неприйнятними та попередили про відповідь із наслідками. Це повертає увагу до пропозиції нафти та підвищує ризик зростання цін на сиру нафту. За 30 хвилин після оголошення про скасування ліцензії США знецінили понад 1 трильйон доларів на акціях, дорогоцінних металах і криптовалютах. Це був макроекономічний крок, а не крипто-специфічний, оскільки капітал витік з ризикових активів на кількох ринках.

Зростання Brent і зниження капіталізації криптовалют

Brent зросла більш ніж на 6% менш ніж за 48 годин, тоді як ринок криптовалют втратив близько 50 мільярдів доларів капіталізації. У першому кварталі Brent підскочила більш ніж на 73%, а загальна капіталізація криптовалют знизилася більш ніж на 20%, оскільки макроекономічний страх і невпевненість витягнули капітал із ризикових активів. Індекс страху та жадібності криптовалют різко знизився, хоча ще не досяг рівнів крайнього страху, характерних для першого кварталу. Поточна вразлива структура ринку залишає простір для повторної ротації у стилі Q1, оскільки інвестори починають враховувати довгостроковий вплив зростання цін на нафту.

Потоки ETF на Bitcoin частково відновлюються

ETF на Bitcoin отримали понад 200 мільйонів доларів інвестицій у липні, що свідчить про повернення інституційного попиту. Це слідує за більш ніж 6 мільярдами доларів виведень за два попередні місяці. Інституційна позиція покращилася, але ще не повністю відновилася, що залишає криптовалюту вразливою при подальшому зростанні макроекономічного тиску. Надходження ледве компенсують двомісячні виведення, що свідчить про неповне відновлення попиту.

Ризик ліквідації довгих позицій у Bitcoin на 1,4 мільярда доларів

Близько 1,4 мільярда доларів у довгих позиціях Bitcoin можуть бути ліквідовані, якщо BTC опуститься до 53 500 доларів, що приблизно на 15% нижче за поточну ціну. Це створює масивний кластер ліквідності для продавців, які мають достатньо можливостей для цілеспрямованих продажів за низькими цінами, якщо макроекономічна ситуація погіршиться. Зосереджена ліквідність нижче ціни підвищує вразливість до подальших продажів, якщо попит ETF не зросте достатньо швидко для поглинання тиску продажів.

FAQ

Що спричинило недавній розпродаж на ринку криптовалют?
США скасували ліцензію Ірану на експорт нафти після пошкодження трьох суден у Перській затоці, що спричинило зростання Brent більш ніж на 6% менш ніж за 48 годин і зниження ринку криптовалют приблизно на 50 мільярдів доларів капіталізації.

Як порівнюються потоки ETF на Bitcoin із недавніми виведеннями?
У липні ETF на Bitcoin отримали понад 200 мільйонів доларів інвестицій, але це слідує за більш ніж 6 мільярдами доларів виведень за два місяці, що свідчить про неповне відновлення інституційного попиту.

Який ризик ліквідації для довгих позицій у Bitcoin?
Близько 1,4 мільярда доларів у довгих позиціях Bitcoin можуть бути ліквідовані, якщо BTC опуститься до 53 500 доларів, що створює значний рівень ліквідності для продавців.