Samsung Life Insurance đã thu được nguồn vốn đáng kể từ các giao dịch cổ phiếu Samsung Electronics và kế hoạch cổ tức được xác nhận vào tháng 3. Cổ phiếu Samsung Electronics tăng khoảng 400% trong một năm, từ 50 nghìn won lên hơn 300 nghìn won, nhờ chu kỳ siêu tăng trưởng của ngành bán dẫn. Samsung Life đã bán 0,11% cổ phần tại Samsung Electronics (khoảng 6,24 triệu cổ phiếu) qua giao dịch thỏa thuận vào tháng 3 với giá trị hơn 1,2 nghìn tỷ won để tuân thủ Đạo luật Cải thiện Cơ cấu Ngành Tài chính, giới hạn tỷ lệ nắm giữ phi tài chính ở mức 10%, do việc mua lại và hủy cổ phiếu quỹ của Samsung Electronics có nguy cơ làm tăng tỷ lệ sở hữu của Samsung Life. Samsung Electronics đã xác nhận tại đại hội cổ đông tháng 3 một kế hoạch cổ tức hàng năm tổng cộng 11,1 nghìn tỷ won, bao gồm 9,8 nghìn tỷ won cổ tức thường và 1,3 nghìn tỷ won cổ tức bổ sung. Đà tăng của thị trường chứng khoán Hàn Quốc và dòng vốn đổ vào đã giúp Samsung Life theo đuổi các thương vụ mua bán và sáp nhập (M&A) mạnh mẽ, với việc công ty bảo hiểm này tham gia quy trình đấu thầu sơ bộ KDB Life.
Đà tăng cổ phiếu Samsung Electronics thúc đẩy tích lũy vốn của Samsung Life
Cổ phiếu Samsung Electronics đã phục hồi lên mức trên 300 nghìn won sau khi giao dịch quanh mức 50 nghìn won một năm trước đó, tương ứng mức tăng gần 400%. Đà tăng này mang lại lợi ích cho Samsung Life Insurance, cổ đông lớn nhất, thông qua hai kênh vốn.
Samsung Life đã bán 0,11% cổ phần tại Samsung Electronics (khoảng 6,24 triệu cổ phiếu) qua giao dịch thỏa thuận vào tháng 3. Giao dịch tạo ra hơn 1,2 nghìn tỷ won. Việc bán này giải quyết rủi ro tuân thủ theo Đạo luật Cải thiện Cơ cấu Ngành Tài chính, vốn giới hạn tỷ lệ nắm giữ công ty phi tài chính ở mức 10%. Việc hủy cổ phiếu quỹ của Samsung Electronics lẽ ra sẽ tự nhiên làm tăng tỷ lệ sở hữu của Samsung Life vượt quá ngưỡng này.
Samsung Electronics đã xác nhận tại đại hội cổ đông tháng 3 một kế hoạch cổ tức bao gồm 9,8 nghìn tỷ won cổ tức thường hàng năm và 1,3 nghìn tỷ won cổ tức bổ sung. Kiwoom Securities nhận định: "Dự báo dòng tiền tự do giai đoạn 2024-2026 của Samsung Electronics gần đây đã tăng lên 265 nghìn tỷ won. Trong kịch bản này, thu nhập ròng dự kiến năm 2027 của Samsung Life tăng lên tới 6 nghìn tỷ won."
Samsung Life tham gia đấu thầu mua lại KDB Life
Samsung Life đã tham gia quy trình đấu thầu sơ bộ KDB Life, cùng với Korea Investment & Securities và Heungkuk Life Insurance. Công ty đã thành lập một đội đặc nhiệm mua lại. Các nhà quan sát ngành nhận xét: "Samsung Life, với nguồn tiền mặt dồi dào, có thể trở thành một nhân tố chính trong thị trường M&A."
Samsung Life tuyên bố trong một sự kiện quan hệ nhà đầu tư gần đây: "Cổ tức từ Samsung Electronics sẽ được phản ánh vào lợi nhuận giữ lại, vì vậy chúng tôi sẽ mở rộng cổ tức trên mỗi cổ phiếu vượt tỷ lệ tăng trưởng lợi nhuận thông thường. Phần vốn thặng dư tích lũy vượt mức này sẽ được xem xét tích cực cho M&A ở nước ngoài trong lĩnh vực bảo hiểm và quản lý tài sản, đa dạng hóa quản lý tài sản và các khoản đầu tư kinh doanh mới bao gồm nhà ở cho người cao tuổi."
Đồn đoán về tăng vốn của Samsung Securities giữa cạnh tranh ngành
Sự chú ý của thị trường chuyển sang khả năng tăng vốn của Samsung Securities. Vốn chủ sở hữu của Samsung Securities đã vượt 8 nghìn tỷ won tính đến cuối tháng 3, đáp ứng các yêu cầu để phát hành thương phiếu và kinh doanh tài khoản đầu tư tổng hợp (IMA). Cạnh tranh trong ngành về quy mô vốn ngày càng gay gắt, làm dấy lên đồn đoán rằng Samsung Securities có thể theo đuổi việc huy động vốn bổ sung. Samsung Life nắm giữ 29,6% cổ phần tại Samsung Securities (bao gồm các mối quan hệ đặc biệt).
NH Investment Securities đã hoàn tất đợt tăng vốn 650 tỷ won vào năm ngoái và nhận thêm 400 tỷ won từ cổ đông đa số Nonghyup Financial Group vào tháng 6. KB Financial Group quyết định bơm 1 nghìn tỷ won vào KB Securities. Sau khi hoàn tất, vốn chủ sở hữu của KB Securities sẽ đạt khoảng 9 nghìn tỷ won, đáp ứng các yêu cầu kinh doanh IMA.
Samsung Life tuyên bố: "Hiện tại không có kế hoạch mua thêm cổ phần [tại các công ty tài chính liên kết]", đồng thời cho biết thêm: "Chúng tôi sẽ xem xét toàn diện dựa trên các nguyên tắc nâng cao giá trị cổ đông và tăng trưởng công ty."
FAQ
Samsung Life đã làm gì với cổ phần Samsung Electronics của mình vào tháng 3?
Samsung Life đã bán 0,11% cổ phần tại Samsung Electronics (khoảng 6,24 triệu cổ phiếu) qua giao dịch thỏa thuận vào tháng 3 với giá trị hơn 1,2 nghìn tỷ won để tuân thủ Đạo luật Cải thiện Cơ cấu Ngành Tài chính, giới hạn tỷ lệ nắm giữ phi tài chính ở mức 10%.
Tại sao Samsung Life tham gia quy trình đấu thầu KDB Life?
Samsung Life tham gia đấu thầu sơ bộ KDB Life sau khi tích lũy vốn lớn từ các giao dịch cổ phiếu Samsung Electronics và các kế hoạch cổ tức đã được xác nhận, tạo điều kiện cho công ty bảo hiểm này theo đuổi mua bán và sáp nhập như đã tuyên bố tại sự kiện quan hệ nhà đầu tư.
