Jefferies: дефицит оптических модулей на сумму 1,6 трлн долларов сохранится на уровне 30% вплоть до 2027 года

Согласно оценкам оптических специалистов Jefferies от 15 июля, модули 1,6T, как ожидается, столкнутся с дефицитом предложения порядка 30% в 2026–2027 годах, тогда как для модулей 800G прогнозируется разрыв предложения на уровне 10%. В 2026 году поставки модулей 1,6T, как ожидается, составят 1,8 миллиарда единиц при спросе 2,6 миллиарда единиц, а поставки модулей 800G оцениваются в 40–42 миллиона единиц при спросе, превышающем 45 миллионов единиц.

Ассортимент upstream DSP и чипов 200G EML по-прежнему в основном контролируется производителями из США и Японии, включая Broadcom, Marvell и Lumentum. Ожидается, что 200G EML от Desay Battery начнут серийное производство во второй половине 2026 года, что может стать прорывом для замещения импортных полупроводников отечественными в Китае.