Wakil Gubernur Bank Sentral China: Penjelajahan model baru lintas batas untuk renminbi digital, mempercepat internasionalisasi

Wakil Gubernur Bank Rakyat Tiongkok Lu Lei menyatakan di Festival Kewirausahaan Pekan Teknologi Keuangan Hong Kong bahwa Bank Sentral Tiongkok sangat memperhatikan kerja sama pembayaran lintas batas dengan Hong Kong, dan akan menggunakan RMB digital untuk menjelajahi solusi baru untuk pembayaran lintas batas. Di masa depan, akan mendorong kerja sama jembatan mata uang digital bank sentral multilateral, mengeksplorasi paradigma baru pembayaran lintas batas; dengan mengandalkan platform pembayaran lintas batas RMB digital, untuk menyediakan solusi Tiongkok untuk kerja sama pembayaran lintas batas mata uang digital bank sentral; dan membangun dua platform blockchain dan aset digital, mengaktifkan mesin baru internet nilai.

Bank Sentral Tiongkok Mendorong Tiga Inovasi Pembayaran Lintas Batas

Liu Lei dalam pidatonya di Festival Kewirausahaan Minggu Teknologi Keuangan Hong Kong menyatakan bahwa Bank Sentral Tiongkok akan terus memperluas sistem pembayaran lintas batas Renminbi (CIPS) di Hong Kong. Dalam beberapa tahun terakhir, sistem ini secara bertahap menambahkan fungsi penyelesaian dana untuk Bond Connect Utara dan Selatan, serta memperkenalkan layanan kliring pembayaran dalam dolar Hong Kong. Hingga akhir September, terdapat 11 peserta langsung dan 120 peserta tidak langsung di Hong Kong, yang menyediakan layanan penyelesaian untuk investasi perdagangan internasional. Angka-angka ini menunjukkan bahwa tingkat penetrasi CIPS di Hong Kong sedang meningkat dengan cepat, dan telah menjadi jembatan penting antara dolar Hong Kong dan Renminbi.

11 peserta langsung biasanya adalah bank-bank besar yang terhubung langsung ke sistem CIPS dan menikmati biaya transaksi terendah serta kecepatan penyelesaian tercepat. 120 peserta tidak langsung mengakses CIPS melalui peserta langsung, dan struktur berlapis ini memastikan skalabilitas sistem. Dari bulan September hingga Oktober dalam waktu singkat, pertumbuhan stabil jumlah lembaga peserta menunjukkan bahwa komunitas keuangan Hong Kong semakin menerima infrastruktur pembayaran lintas batas Renminbi.

Liu Lei menyatakan bahwa Bank Sentral China secara aktif mendorong kolaborasi antar sistem pembayaran cepat di kedua wilayah, dan sistem pembayaran lintas batas berhasil diluncurkan pada bulan Juni tahun ini, menyediakan layanan pengiriman uang dalam mata uang lokal dan yuan renminbi untuk penduduk kedua wilayah secara online. Saat ini, sistem beroperasi dengan stabil, proses bisnis berjalan normal, dan tanggapan publik sangat baik. Pembayaran lintas batas adalah penghubung antara “Faster Payment” (Hong Kong) dan sistem “Yuan Digital”, yang memungkinkan penduduk Hong Kong untuk langsung mentransfer uang kepada kerabat dan teman di daratan tanpa melalui proses rumit bank tradisional.

Liu Lei menunjukkan bahwa Bank Sentral China memperdalam interkoneksi pembayaran kode QR lintas batas, baru-baru ini telah menyelenggarakan pembangunan gerbang jaringan kode QR lintas batas yang bersatu, sebagai antarmuka bersatu untuk melakukan kolaborasi pembayaran kode QR lintas batas secara luar negeri, lebih lanjut memudahkan lembaga dari kedua tempat untuk mengembangkan kolaborasi pembayaran kode QR lintas batas. Ini berarti bahwa di masa depan, pengguna Hong Kong mungkin dapat menggunakan aplikasi pembayaran yang mereka kenal untuk melakukan pembayaran dengan pemindaian kode di daratan, sementara pengguna daratan juga dapat menggunakan WeChat Pay atau Alipay secara mulus di Hong Kong.

Tiga Solusi Pembayaran Lintas Batas untuk Renminbi Digital

Lu Lei menyatakan bahwa di masa depan, mereka akan menggunakan yuan digital untuk mengeksplorasi solusi pembayaran lintas batas baru, termasuk tiga arah inti. Arah pertama adalah mendorong kerjasama jembatan mata uang digital bank sentral multilateral, mengeksplorasi paradigma baru untuk pembayaran lintas batas. Jembatan mata uang digital bank sentral multilateral (mBridge) adalah proyek yang dikembangkan bersama oleh Bank Sentral Cina, Otoritas Moneter Hong Kong, Bank Sentral Thailand, Bank Sentral Uni Emirat Arab, dan Bank untuk Penyelesaian Internasional, yang bertujuan untuk menggunakan mata uang digital bank sentral untuk mencapai pembayaran dan penyelesaian lintas batas secara instan.

Keunggulan utama mBridge terletak pada penghapusan sejumlah perantara dalam pembayaran lintas batas tradisional. Sistem SWIFT tradisional memerlukan perbankan agen, bank kliring, dan beberapa perantara lainnya, di mana setiap tahap menambah biaya dan waktu. mBridge memungkinkan bank sentral negara peserta untuk melakukan penyelesaian mata uang digital secara instan, yang secara teoritis dapat mengurangi waktu pembayaran lintas batas dari beberapa hari menjadi beberapa detik. Untuk internasionalisasi RMB digital, mBridge adalah salah satu infrastruktur terpenting.

Arah kedua adalah mengandalkan platform pembayaran lintas batas yuan digital, untuk menyediakan solusi China untuk kerja sama pembayaran lintas batas mata uang digital bank sentral. Pernyataan ini menunjukkan bahwa Bank Sentral China tidak hanya ingin menggunakan CBDC untuk pembayaran lintas batas, tetapi juga ingin mengekspor teknologi dan pengalamannya kepada negara lain. Struktur teknologi yuan digital, sistem operasi dua lapis, dan desain anonimitas yang dapat dikendalikan, dapat menjadi model referensi bagi negara-negara berkembang lainnya dalam mengembangkan CBDC mereka sendiri.

Arah ketiga adalah membangun platform ganda Blockchain dan aset digital, mengaktifkan mesin baru untuk internet nilai. Pernyataan ini pertama kali secara tegas mengusulkan konsep platform ganda “Blockchain dan aset digital”. Platform Blockchain mungkin merujuk pada infrastruktur teknologi dasar yang mendukung operasi mata uang digital seperti Renminbi digital dan CBDC lainnya, sementara platform aset digital mungkin mencakup kategori aset digital yang luas seperti sekuritas ter-tokenisasi dan barang ter-tokenisasi.

Tiga Solusi Pembayaran Lintas Batas untuk Digital RMB

Jembatan Mata Uang Digital Bank Sentral Multilateral (mBridge): Bekerja sama dengan Bank Sentral Hong Kong, Thailand, dan Uni Emirat Arab untuk mewujudkan penyelesaian lintas batas secara instan.

Platform Pembayaran Lintas Batas Renminbi Digital: Mengeluarkan solusi teknologi CBDC Tiongkok, untuk memberikan referensi kepada negara lain.

Blockchain dan aset digital dua platform: membangun infrastruktur komprehensif yang mencakup Bank Sentral dan aset tokenisasi

Tiga arah ini bersama-sama membentuk gambaran strategi lengkap untuk internasionalisasi yuan digital, secara bertahap maju dari standar teknis, jaringan kerjasama hingga pembangunan ekosistem.

Visi dan Regulasi Terbuka Teknologi Keuangan Hong Kong 2030

Gubernur Otoritas Moneter Hong Kong, Eddie Yue, dalam pidato pembukaannya di Minggu Teknologi Keuangan, menjelaskan visi “Teknologi Keuangan 2030” yang bertujuan untuk mengembangkan Hong Kong sebagai pusat teknologi keuangan internasional yang kuat, tangguh, dan visioner, serta berfokus pada 4 bidang utama yang mencakup lebih dari 40 proyek konkret. Di antara hal tersebut, disebutkan bahwa Otoritas Moneter juga akan mempromosikan tokenisasi dan mendorong ekosistem tokenisasi yang berkembang pesat.

Otoritas moneter akan memimpin untuk mendemonstrasikan tokenisasi aset, seperti membuat penerbitan obligasi pemerintah yang ditokenisasi menjadi rutin, dan pada saat yang sama mengeksplorasi kelayakan tokenisasi surat berharga dan obligasi dana valuta asing. Otoritas moneter akan segera meluncurkan proyek percontohan Ensemble untuk mendukung transaksi nyata, dan terus bekerja sama dengan pemangku kepentingan industri serta bank sentral lainnya untuk mengembangkan kasus penggunaan tokenisasi yang inovatif. Langkah-langkah ini menunjukkan bahwa Hong Kong secara aktif menyambut revolusi aset digital, dan penggunaan yuan digital di Hong Kong akan menjadi bagian penting dari ekosistem ini.

Pada hari yang sama, Komisi Sekuritas Hong Kong mengeluarkan kebijakan terbuka regulasi yang penting. Pertama, mengizinkan operator platform untuk menjual aset virtual yang tidak memiliki catatan kinerja selama 12 bulan kepada investor profesional dan stablecoin yang berlisensi di Hong Kong. Ini berarti bahwa aset virtual yang baru diluncurkan tidak lagi perlu menunggu periode pengamatan satu tahun sebelum dapat ditawarkan di platform berlisensi, secara signifikan mempercepat kecepatan proyek inovatif untuk memasuki pasar.

Kedua, Otoritas Jasa Keuangan Hong Kong menerbitkan surat edaran tentang “Platform Pertukaran Aset Virtual yang Berbagi Likuiditas”, yang memungkinkan operator platform pertukaran aset virtual berlisensi untuk mengintegrasikan buku pesanan dengan operator platform luar negeri yang memenuhi syarat untuk berbagi likuiditas, serta melakukan perdagangan dan eksekusi transaksi lintas platform. Pembukaan regulasi ini memungkinkan platform pertukaran aset virtual Hong Kong untuk terintegrasi dengan pasar global, secara signifikan meningkatkan kedalaman likuiditas. Platform harus menggunakan DVP (pengiriman dan penyelesaian bersamaan), penyelesaian harian, dan pemantauan batas maksimum untuk transaksi yang belum diselesaikan, serta mendirikan dana cadangan dan pengaturan kompensasi asuransi di Hong Kong dengan ukuran tidak kurang dari batas maksimum untuk menutupi risiko aset penyelesaian.

Interaksi Potensial antara Renminbi Digital dan Ekosistem Kripto

Bank Sentral China dan lembaga pengawas Hong Kong mengeluarkan kebijakan ini pada waktu yang bersamaan, menunjukkan bahwa koordinasi antara kedua wilayah dalam bidang teknologi keuangan dan aset digital semakin diperkuat. Ekspansi lintas batas dari Renminbi digital dan keterbukaan regulasi aset virtual di Hong Kong mungkin membentuk interaksi yang menarik. Di satu sisi, Renminbi digital sebagai mata uang digital berdaulat, mewakili sistem keuangan digital resmi; di sisi lain, cryptocurrency terdesentralisasi yang diwakili oleh Bitcoin dan Ethereum, mewakili kekuatan inovasi dari masyarakat.

Hong Kong sebagai pusat keuangan internasional dan daerah administrasi khusus Tiongkok, sedang mencoba membangun jembatan antara kedua sistem ini. Memungkinkan platform berlisensi untuk menawarkan aset virtual baru dan berbagi likuiditas global, menunjukkan bahwa Hong Kong ingin menjadi titik penghubung antara daratan Tiongkok dan pasar kripto global. Sementara itu, penerapan mendalam dari renminbi digital di Hong Kong menyediakan alat baru untuk integrasi keuangan antara daratan dan Hong Kong.

Strategi dual track ini dapat menjadi model referensi bagi negara-negara lain di seluruh dunia. Dengan merangkul sistem CBDC resmi dan membuka ruang regulasi untuk aset kripto terdesentralisasi, mencari keseimbangan dan kolaborasi di antara keduanya. Dalam jangka panjang, yuan digital mungkin akan berdampingan dengan beberapa stablecoin atau aset kripto yang patuh di pasar Hong Kong, membentuk ekosistem keuangan digital yang berlapis.