#夏日创作营 Біткоїн «шторм волатильності» або вже незабаром може насунутися, ринок може зазнати нової серії коливань

Аналітики ринку нагадують, що трейдерам у найближчий час слід уважно стежити за потенційним «штормом волатильності» для біткоїна, тобто за ринковими ситуаціями, коли волатильність швидко зростає. Такі події часто супроводжуються падінням цін. Це застереження переважно ґрунтується на динаміці індексу денної (30-денної) імпліцитної волатильності біткоїна (BVIV); BVIV часто розглядають як криптовалютний аналог «індексу страху» (VIX). Його зміни залежать від попиту на опціони. Опціони як похідні інструменти, якими інвестори використовують для хеджування ризику різких ринкових коливань, зазвичай мають вищий попит — а отже й імпліцитна волатильність — і навпаки.
Наразі BVIV тримається в діапазоні 34%-38%. Історичні дані показують, що цей рівень у минулому неодноразово ставав ключовою точкою перед вибухом волатильності, після чого часто відбувався відкат ціни біткоїна. Хоча історичні сценарії не гарантують повторення в майбутньому, ринок загалом вважає, що волатильність має властивість повертатися до середніх значень.
Зазвичай після періоду низької волатильності настає посилення коливань, тоді як на високій волатильності ринок може поступово повертатися до стабільності.