7🈷️5日 $BTC Комплексный анализ рынка

🤯 Новостной фон:
4 июля ключевое событие: День независимости США, традиционно низкий объем торгов на фондовом рынке США и крипторынке, но BTC показал рост вопреки тренду. Прогнозные рынки оценивали вероятность «роста» в этот день до 92–94%, что указывает на бычий консенсус по праздничному движению.
Макроэкономическая поддержка: недавние слабые данные по занятости в США охладили ожидания рынка в отношении агрессивного повышения ставок ФРС в ближайшей перспективе, что благоприятно для рискованных активов (BTC как высокобета-актив выигрывает). Это компенсирует предыдущее геополитическое давление и давление со стороны цен на нефть.
Другой фон: на уровне регулирования прогресс таких законопроектов, как CLARITY Act, по-прежнему рассматривается некоторыми институтами как среднесрочный и долгосрочный катализатор (Scaramucci/Novogratz ранее упоминали, что при продвижении цена может достичь $70k в июле). Однако в краткосрочной перспективе нет серьезных внезапных позитивных или негативных событий, цена больше движется техническими факторами и потоками капитала.

🤯 Потоки капитала:
Потоки в спотовые ETF: 2 июля зафиксирован значительный чистый приток +$223,5 млн (Fidelity FBTC: $166 млн, ARKB: $91,8 млн, BlackRock IBIT: небольшой отток $40,4 млн), что прервало предыдущий период непрерывного оттока около 10 дней. В июне в целом отток был значительным (некоторые данные упоминают миллиарды за месяц), но последние данные показывают, что институты не ушли полностью.
Ставка финансирования бессрочных контрактов (Funding Rate): в последнее время держится вблизи 0,0059%–0,0078% (низкая, нейтрально-положительная), что указывает на небольшое преимущество лонгов, но без чрезмерного переполнения (отсутствует риск сжатия высокого кредитного плеча). Ранее в некоторые периоды наблюдалась明显 отрицательная ставка, отражающая пессимистичные/хеджевые настроения; сейчас ослабление этого фактора способствует продолжению отскока.

🤯 Технический анализ:
Последние два дня я постоянно упоминал текущий уровень сопротивления на линии EMA30. После сегодняшнего закрытия мы видим, не правда ли, что цена как раз достигла сопротивления на EMA30 и откатилась.
Сегодня воскресенье, и на часовом, 4-часовом и дневном графиках мы достигли соответствующих сопротивлений. Внутри дня все еще нужно следить за риском бычьей дивергенции на часовом таймфрейме. Однако направление на этом уровне не позволяет сказать, что движение закончилось, просто на младших таймфреймах потребуется откат. Подводя итог, текущий отскок еще не завершен. Обратите внимание на поддержку в диапазоне 61000–60000. Внутри дня преобладает консолидация и нисходящая консолидация. Следите за сменой тренда в ближайшие два дня.