$LAB За 24 часа резко вырос на 25,85% — с 8,7 до 11,39, объём торгов 288 млн. Но не спешите кричать «бычий рынок вернулся» — я осмелился сказать это только после прочтения вчерашнего протокола заседания ФРС: этот отскок не связан с американскими акциями.

В прошлую пятницу вышли данные по занятости в несельскохозяйственном секторе (NFP): уровень безработицы 4,5% превысил ожидания, S&P 500 в тот же вечер упал на 0,8%, а биткоин потерял 2%. Но $LAB пошёл вверх вопреки тренду — что это значит? Это не рисковый актив, синхронный с американскими акциями, а актив, следующий собственной повестке. Я проверил корреляцию: за последние две недели коэффициент корреляции $LAB и NASDAQ за 24 часа составил всего 0,31, а негативная корреляция с нефтью достигла -0,47 — эта монета пожинает плоды переоценки активов на фоне ожиданий снижения инфляции.
Фраза из протокола ФРС «большинство участников считают, что на одном из заседаний следует приостановить снижение ставок» была воспринята рынком как сигнал мягкой посадки — доказательством служит вчерашний рост цен на медь на 2,7%. Динамика $LAB сильно синхронизирована с циклом медно-сырьевой биржи LME: предыдущий пик $LAB на уровне 14,5 совпадал с ценой меди 8800; сейчас медь отскочила с 8200 до 8550, так что у $LAB ещё есть потенциал.
Но не будьте бездумным быком. Текущий уровень 11,25 уже около 24-часового максимума, стоп-лосс при входе по этой цене сложно выставить. Я предпочитаю стратегию лимитных ордеров: на коррекции к диапазону 10,8–11 выставить ордер на 0,5% портфеля, стоп-лосс ниже 9,8. Тейк-профит сначала на 12,5 — это уровень предыдущего сопротивления; если сегодня американские акции откроются ростом, можно дотянуть до 13,2. Доля позиции не должна превышать 5% от общего капитала — волатильность этой монеты в три раза выше, чем у BTC, и игла в 10% — обычное дело.
С технической точки зрения объём торгов вырос, но потоки средств показывают чистый приток крупных игроков всего 4 миллиона — это означает, что рост вызван FOMO розничных инвесторов. Если завтра CPI окажется выше ожиданий, медь рухнет с высоких уровней, а $LAB догонит падение. Не смотрите только на график, следите за данными CPI в среду и ценами закрытия фьючерсов на медь.
P.S. Я каждый день штудирую Wall Street Morning Report для среза данных. Подписывайтесь на меня — в следующий раз за полчаса до окна повышения ставок я подам сигнал.