Tenho pensado bastante em construir uma fonte de renda passiva que possa me proteger caso a IA atrapalhe minha situação de emprego. Isso está me levando a ficar sério sobre independência financeira, e uma das melhores formas que encontrei é investir nas ações de maior rendimento que realmente sustentam seus pagamentos com fluxo de caixa real.

Tenho três empresas no meu radar neste momento que planejo adicionar neste mês, e todas elas têm algo especial a seu favor.

Primeiro é a Enterprise Products Partners. Essa empresa de energia do segmento de midstream tem aumentado sua distribuição por 27 anos consecutivos, o que, honestamente, é impressionante. O rendimento fica acima de 6%, muito mais alto do que o que o mercado mais amplo oferece. O que me chama atenção é a base que a sustenta — eles geraram dinheiro suficiente no ano passado para cobrir seu pagamento 1,7 vezes. Têm a folha de balanço mais forte do setor e 4,8 bilhões de dólares em projetos de capital entrando em operação até o próximo ano. Para quem busca ações de maior rendimento com poder de permanência real, isso parece uma escolha óbvia.

Depois, está a Invitation Homes. Gosto dessa porque me permite ter exposição à renda de imóveis alugados sem as dores de cabeça da gestão direta de propriedades. Eles possuem e administram aluguéis de casas unifamiliares e obtêm fluxo de caixa constante tanto de renda de aluguel quanto do negócio de administração de propriedades. O rendimento de dividendos é em torno de 4,5%, e o que importa — eles aumentaram esse pagamento todo ano desde que abriram capital em 2017. Estão comprando casas de construtores, outros investidores e no mercado aberto, e acabaram de adquirir a ResiBuilt Homes para ampliar suas capacidades de desenvolvimento. À medida que os contratos de locação são renovados com valores mais altos, a renda deles continua crescendo.

A W.P. Carey é a terceira que estou acompanhando. É uma REIT com um portfólio diversificado de propriedades comerciais, de armazém e industriais, firmadas em contratos de aluguel líquido de longo prazo com aumentos embutidos nos valores de aluguel. O rendimento é de 4,9%, e o que aprecio é que eles vêm aumentando seu dividendo a cada trimestre desde o final de 2023. Planejam investir entre 1,3 e 1,7 bilhões de dólares em novos investimentos neste ano, o que deve continuar alimentando esse pagamento crescente.

Todas essas três ações de maior rendimento têm algo em comum — razões de pagamento conservadoras, balanços sólidos e mecanismos reais de crescimento incorporados aos seus modelos. A Enterprise se alimenta de novos projetos de infraestrutura, a Invitation Homes expande por aquisições e aumento de aluguéis, e a W.P. Carey continua adicionando ao seu portfólio.

Para quem leva a sério gerar uma renda passiva que realmente cresça com o tempo, esses parecem ser lugares sólidos para investir capital agora. Os rendimentos são reais, as histórias de crescimento existem, e os perfis financeiros sustentam as distribuições. É por isso que planejo aumentar minhas posições nas três neste mês.