Jefferies пересматривает прогноз по рынку WFE на 2028 год до $252 млрд — рост на 66% — на фоне падения акций производителей оборудования на 20–25%

Согласно последнему отчету Jefferies по оборудованию для производства полупроводников, компания повышает прогноз по Глобальному рынку оборудования для фабрик (WFE), оценивая, что рынок достигнет 152 млрд долларов в 2026 году, 200 млрд долларов в 2027 году и 252 млрд долларов в 2028 году — темп роста на 66% за период с 2026 по 2028 год. Если инвестиции в ИИ продолжат расширяться, рынок может превысить 300 млрд долларов к 2029 году. Прогноз превышает ожидания рыночного консенсуса по объему WFE на 2028 год примерно на 82 млрд долларов.

Акции производителей оборудования для полупроводников снизились на 20%—25% за последние недели, поскольку рыночные ожидания по объему WFE на 2028 год упали примерно до 250 млрд долларов с около 300 млрд долларов ранее. Jefferies объясняет эту переоценку тем, что рынок пересчитывает стоимость до более разумных уровней. Компания ожидает рост цен на память — прогнозируемое значение 40%—50% квартал к кварталу для 2026 Q3 и рост на 40%—45% в год в 2027 году, — что будет стимулировать расширение мощностей DRAM и для передовых техпроцессов, поддерживая устойчивый рост спроса на оборудование.